Qu'est-ce qu'un plan de liquidités?

Le plan de liquidités est un outil important pour la planification financière d'une entreprise. Il permet d'estimer l'évolution future des flux de paiement entrants et sortants. Un plan de liquidités permet donc d'anticiper un manque de liquidités à un stade précoce, ce qui laisse plus de temps aux responsables pour réagir. Dans de nombreux cas, il est ainsi possible d'éliminer les manques de liquidités avant même qu'il ne se produise, ou du moins d'en atténuer les effets.

Quel est l'objectif de la planification des liquidités?

La planification des liquidités a deux objectifs:

1. Assurer la liquidité de l'entreprise

Comme mentionné au début, la planification des liquidités sert à éviter les manques de liquidités - et donc à garantir la solvabilité de l'entreprise à tout moment. Grâce à une planification détaillée des liquidités, il est possible de répartir les liquidités au sein de l'entreprise de manière à ce que de l'argent soit disponible au bon moment et au bon endroit afin de couvrir les coûts à tout moment.

2. Contribution à l'augmentation du chiffre d'affaires

Le deuxième objectif de la planification des liquidités découle du premier point: l'augmentation du chiffre d'affaires de l'entreprise. Non seulement la planification permet d'utiliser les liquidités pour couvrir les coûts de manière optimale, mais elle permet également de planifier l'entreprise de manière stratégique. Ainsi, un plan de liquidités peut également répondre à la question de savoir quel est le moment propice pour réaliser un investissement, par exemple pour augmenter la capacité de production et donc l'efficacité de l'entreprise.

Der Liquiditätsplan senkt das Risiko für eine Insolvenz

Les objectifs contradictoires, un défi pour la planification des liquidités

Il est évident que les deux objectifs ci-dessus sont contradictoires, car d'un côté, on vise un niveau élevé de liquidités pour garantir la solvabilité, mais de l'autre côté, il y a l'augmentation du chiffre d'affaires, pour lequel un maximum de liquidités doit circuler dans l'entreprise afin de maintenir l'activité opérationnelle le plus efficacement possible.

C'est pourquoi la planification des liquidités est toujours un exercice d'équilibriste, dans lequel il faut garder suffisamment de liquidités disponibles pour faire face aux manques de liquidités ou aux coûts imprévus en tant que tampon, et répartir les liquidités restantes dans l'entreprise de manière à ce qu'elles contribuent à l'augmentation du chiffre d'affaires.

Que contient le plan de liquidités?

Le plan de liquidités compare les recettes et les dépenses de l'entreprise. Concrètement, il s'agit des encaissements et des décaissements effectués chaque jour sur tous les comptes de l'entreprise, de manière régulière ou irrégulière.

Les versements comprennent:

Paiements des clients

Remboursements d'impôts

Espèces / chèques

Les versements désignent l'ensemble des dépenses courantes de l'entreprise:

Paiements de salaires/salaires
Location de bâtiments
Frais de leasing pour les installations ou les véhicules
Frais généraux d'exploitation (électricité, eau, etc.)
contrats et abonnements (Internet/téléphone, licences de logiciels)
Paiements d'impôts
Paiements aux fournisseurs

Selon l'entreprise, d'autres postes peuvent être mentionnés dans les encaissements et les décaissements, c'est pourquoi les énumérations ci-dessus ne sont pas exhaustives, mais visent uniquement à donner un aperçu général des flux de paiement courants sur les comptes commerciaux.

Etablir un plan de liquidités

Il est assez facile d'établir un plan de liquidités à l'aide d'un modèle Excel. Il n'est pas nécessaire que le modèle soit extraordinairement compliqué pour obtenir un premier aperçu des liquidités de l'entreprise.

Séparer les liquidités des recettes et des dépenses

En principe, les recettes et les dépenses sont comparées les unes aux autres. L'énumération des différents postes des encaissements et des décaissements dans la section précédente peut servir de première orientation.

Pour ceux qui n'ont jamais établi de plan de liquidités, il est recommandé d'inscrire dans le tableau les opérations effectuées sur les comptes au cours des trois à six derniers mois. Ce travail est nécessaire pour se faire une idée de la structure des recettes et des dépenses, afin de les projeter ensuite de la manière la plus réaliste possible dans l'avenir pour une planification solide.

Prendre en compte les transactions sur tous les comptes professionnels

La tâche qui prend le plus de temps lors de la planification des liquidités est l'examen des comptes commerciaux et le transfert des différentes transactions dans le modèle Excel.

Les transactions sont inscrites dans le tableau selon leur catégorie (par exemple, regrouper les paiements pour l'électricité et l'eau sous les frais généraux d'exploitation). Le regroupement en différentes catégories rend le plan de liquidités plus clair.

De plus, la catégorisation aide à identifier les points de coûts élevés lors de l'analyse des liquidités. Les entreprises qui réalisent pour la première fois une planification détaillée des liquidités sont souvent surprises de constater l'importance de certains coûts dans leur entreprise.

Déterminer les soldes de fin de mois

Pour chaque mois, les dépenses sont déduites des recettes dans le plan de liquidités et ajoutées au solde du mois précédent - il en résulte donc un système glissant. Le solde à la fin du mois en cours est alors soit positif, soit négatif, ce qui correspond à un excédent ou à un déficit de liquidités.

Prévoir les liquidités pour les mois à venir

Une fois les transactions des mois précédents enregistrées, il s'agit d'identifier des modèles. Du côté des versements notamment, il existe des transactions récurrentes dont le montant est identique d'un mois à l'autre, ou qui ne varient guère : les frais fixes. Il est très facile de les prendre en compte dans la planification mensuelle prévisionnelle.

En revanche, les coûts variables ainsi que les recettes doivent être estimés. Il est important de prendre en compte les éventuelles saisonnalités, par exemple si l'on sait que les recettes sont plus importantes en été qu'en hiver.

Les coûts variables doivent également être estimés en tenant compte de la planification de l'entreprise pour les mois à venir. Si, par exemple, un investissement est prévu, le montant prévu à cet effet doit être pris en compte dans le plan de liquidités du mois où l'achat est envisagé.

L'objectif de cette planification est de projeter les flux de paiement entrants et sortants de la manière la plus réaliste possible dans le futur.

Interpréter le plan de liquidités

Gérer correctement les déficits

Une fois le plan de liquidités établi à l'aide du modèle Excel, on procède à l'interprétation de la planification. Il est souvent possible d'estimer ici les manques de liquidités imminents, par exemple lorsqu'un déficit de liquidités est prévu dans deux mois en raison d'une baisse attendue de la demande des clients.

Les responsables ont ainsi le temps de se préparer à cette situation et de prendre des mesures en amont afin de préserver la solvabilité. De telles mesures peuvent par exemple consister à contracter un crédit ou à vendre des actifs afin d'obtenir plus de liquidités.

Investir les excédents de manière optimale dans l'entreprise

D'autre part, le plan de liquidités facilite également la planification des investissements dans l'entreprise. Si, par exemple, un excédent de liquidités est attendu dans les mois à venir, les responsables ont la possibilité de poser des jalons très tôt et de réfléchir à la meilleure manière de faire travailler ces excédents pour eux au sein de l'entreprise: par exemple sous forme d'investissements dans des biens matériels ou de constitution de réserves pour augmenter les fonds propres.

Plan de liquidités pour de meilleures conditions de crédit

Lorsqu'il s'agit d'octroyer un crédit à une entreprise, la banque ou un autre établissement de crédit ne s'intéresse pas seulement au bilan de l'entreprise, mais aussi à son plan financier. Si vous pouvez en outre présenter un plan de trésorerie détaillé qui illustre de la manière la plus réaliste possible ce que l'entreprise compte faire en termes d'entrées et de sorties de fonds dans les mois à venir, vous renforcez la confiance dans l'entreprise. Cela montre que les responsables se sont penchés de manière approfondie sur la situation financière et qu'ils sont intéressés par la pérennité de l'entreprise.

En outre, les conseillers peuvent ainsi se faire une idée très concrète de la marge de manœuvre financière réelle de l'entreprise. Il en résulte souvent une plus grande marge de manœuvre lors des négociations de crédit, de sorte que le crédit de l'entreprise peut être négocié avec des conditions de crédit plus avantageuses.